Новости рынка

      Производители лития в Зимбабве выступили 12 ноября  с предложением снизить размер роялти на сульфат и карбонат лития с 7% до 3%. Данное предложение было направлено в Министерство финансов, экономического развития и содействия инвестициям в рамках документа «Приоритетные направления горнодобывающей промышленности», подготовленного Горнопромышленной палатой Зимбабве для формирования национального бюджета на 2027 г. 
       Согласно действующим правилам, ставка роялти в размере 7% применяется ко всей литиевой продукции, включая концентраты, сульфат и карбонат лития. Горнопромышленная палата страны предлагает сохранить ставку 7% для  продукции первоначальных уровней передела (например, концентратов), а для солей лития, прошедших дополнительную химическую переработку, установить ставку 3%.

       Компания SGS SA подписала соглашение с Carbonix о тестировании технологии прямого восстановления P180, принадлежащей  Carbonix, которая позволит перерабатывать канадский железорудный концентрат в горячебрикетированное железо (ГБЖ). Компании разработали проект еще в июне. 
       Пилотная установка SGS-Carbonix, возглавляемая Центром передового опыта в металлургии SGS в Лейкфилде, штат Онтарио (SGS Metallurgical Centre of Excellence), будет использоваться для длительных этапов оценки производительности процесса, качества продукции и масштабируемости. SGS будет осуществлять агломерацию, контролировать работу реактора, проводить анализы и отчитываться о достигнутых результатах.
       Программа завершится предварительным технико-экономическим обоснованием, которое обеспечит независимое подтверждение, необходимое, по словам SGS, для финансирования, строительства и эксплуатации нового предприятия. 

      Goldman Sachs сообщил о рисках снижения своего прогноза цены на медь на 2027 г., который составляет $15400 за т. В качестве причин банк называет особенности биржевого позиционирования инвесторов, связанные с темой искусственного интеллекта, а также снижение ожиданий относительно введения ввозных тарифов в США.
       По итогам прошедшей недели медь демонстрировала снижение на фоне распродаж, вызванных ситуацией вокруг сектора ИИ.
       По оценкам Goldman Sachs, если текущие биржевые позиции инвесторов сохранятся, средняя цена меди в 2027 г. может составить около $14600 или $14500  за т. Банк допускает возможность дальнейшего понижения прогноза, если значительная часть запасов, накопленных в США в текущем году, вернется на мировые рынки.
       В Goldman Sachs отмечают, что ослабление ожиданий по ввозным тарифам ставит под сомнение предположение банка о дальнейшем наращивании запасов в США; при этом подчеркивается, что победа Демократической партии на выборах не означает, что риски, связанные с тарифами, исчезнут. 

       Правительство РФ включило титан в перечень редких металлов, следует из опубликованного распоряжения.
      Изменения синхронизируют классификацию титана с Налоговым кодексом, где металл уже отнесен к редким. Ранее титан указывался в перечнях стратегического и дефицитного минерального сырья отдельной позицией — наряду с марганцем, хромом, бокситами и другими полезными ископаемыми.
      Кроме того, документ включает в перечень продукции с высокой долей добавленной стоимости, производимой с использованием добытых дефицитных видов твердых полезных ископаемых, изделия из марганца.
      Ранее в Минприроды РФ сообщали, что министерство подготовило проекты распоряжения правительства РФ, которые уточняют категорию титана в перечнях основных видов стратегического и дефицитного минерального сырья. Lокументы синхронизируют категорию титана с положениями Налогового кодекса, где титан уже отнесен к редким металлам.
      По данным Минприроды, Россия располагает 580,2 млн тонн диоксида титана в недрах, что составляет почти 11% мировых ресурсов титана, и занимает 3-е место в мире после Китая и Австралии. Однако объемы товарной добычи (с извлечением в концентрат) составляют только 6 тыс. тонн диоксида титана в год, что соответствует 0,1% мирового производства. На 2024 год добыча велась только на Ловозерском (Мурманская область) и Туганском (Томская область) месторождениях. В обоих случаях разработкой занимаются структуры ГК "Росатом".
      Производство титанового пигмента и титановой губки (35,5 тыс.т и 35,8 тыс.т соответственно в 2024 году) в России идут преимущественно с использованинием импортного концентрата.

      В четверг, 12 ноября, цены на медь просели до минимального значения за 4 месяца на фоне обеспокоенности рынка слабым спросом, а также в связи с проблемами ИИ-отрасли и ожиданиями повышения ключевой ставки в США.
      Распродажи на рынке были спровоцированы открытием биржевых торгов в Нью-Йорке и сообщением о том, что глава Nvidia Дженсен Хуанг покидает свой пост после скандала.
      Трехмесячный контракт на медь на LME подешевел на 1,5%, до $13610 за т.
      Представители Федрезерва выразили озабоченность упорной инфляцией, сохранив открытой возможность повышения ключевой ставки на 0,5% на заседании комитета ФРС 8-9 декабря.
      "Показатели инфляции в США указывают на то, что проблемы есть, так что различные рынки меняют конфигурацию в связи этим, и это тянет вниз цены на медь", - говорит аналитик Panmure Liberum Том Прайс, добавив, что общий промышленный спрос на медь слабый и падение акций технологических компаний является определенной причиной этого. "Всякий раз, когда по отрасли ИИ наносится удар, спрос на медь и цены тоже испытывают давление", - отмечает эксперт.
      Тем временем премия к цене спотового контракта на алюминий по отношению к трехмесячному выросла до 36-месячного максимума выше $175 на стоимость тонны, частично в связи с исторически низкими запасами металла на складах LME.
      Ситуация депорта также наблюдается на Шанхайской бирже: ноябрьский контракт на медь SAFX6 торговался с премией 355 юаней по отношению к декабрьскому контракту SAFZ6.
      На утренних торгах пятницы, 13 ноября, цена меди на LME снизилась, потеряв на текущей неделе 1,60% цены.
      "Основные риски для нашего прогноза по меди несет биржевая активность, а не физический спрос", - отметили в Goldman Sachs.
      Слабость цены меди усилило укрепление доллара на фоне роста доходности казначейских облигаций США.
      Яншаньская премия к цене меди выросла в четверг до рекордного показателя $240 на стоимость тонны. Запасы металла на SHFE снизились на текущей неделе на 18,3%, до 27642 т.
      Оперативная сводка сайта Metaltorg.ru по ценам металлов на ведущих мировых биржах в 11:52 моск.вр. 13.11.2026 г.:
      на LME (cash): алюминий — $3101 за т, медь — $13550.5 за т, свинец — $1855 за т, никель — $15930 за т, олово — $47054 за т, цинк — $3735 за т;
      на LME (3-мес. контракт): алюминий — $2992.5 за т, медь — $13480.5 за т, свинец — $1886.5 за т, никель — $16120 за т, олово — $46785 за т, цинк — $3687 за т;
      на ShFE (поставка ноябрь 2026 г.): алюминий — $3447.5 за т, медь — $16216 за т, свинец — $2531.5 за т, никель — $18293.5 за т, олово — $53904.5 за т, цинк — $3805 за т (включая НДС);
      на ShFE (поставка январь 2027 г.): алюминий — $3319.5 за т, медь — $15408 за т, свинец — $2360 за т, никель — $18344.5 за т, олово — $52348.5 за т, цинк — $3732.5 за т (включая НДС);
      на NYMEX (поставка ноябрь 2026 г.): медь — $13580.5 за т;
      на NYMEX (поставка февраль 2027 г.): медь — $13735 за т.

      В среду, 11 ноября, чилийская государственная медедобывающая компания Codelco сообщила о подписании соглашения с индийской группой Adani Group. Документ предусматривает совместную разработку проекта по геологоразведке медного месторождения Kaburkaala, расположенного в чилийском регионе Антофагаста.
       Как отмечается в заявлении Codelco, Adani Group обеспечит финансирование проекта, что в перспективе позволит наладить долгосрочные поставки сырья для медеплавильного комплекса компании в индийском городе Мундра.
       Партнерство между компаниями было согласовано еще в прошлом году. В рамках сотрудничества стороны рассмотрели ряд потенциальных медных проектов Codelco, после чего Adani Group выбрала для геологоразведки именно объект Kaburkaala.
       Индия, экономика которой демонстрирует самые высокие темпы роста среди крупнейших мировых держав, вынуждена импортировать медь для покрытия дефицита и удовлетворения растущего внутреннего спроса.
       В связи с этим страна стремится укрепить свою ресурсную базу за счет зарубежных инвестиций. Соглашение было подписано между Codelco и компанией Kutch Copper Limited, входящей в состав Adani Group. 

      Согласно отчету, опубликованному в четверг, 12 ноября, государственной медной комиссией Чили Cochilco, в 2027 г. объем производства лития в стране вырастет на 3,1% по сравнению с предыдущим годом и достигнет 335 тыс. т.
       Ожидается, что по итогам текущего года объем производства лития составит 325 тыс. т (для сравнения: в 2025 г. он был равен 311 тыс. т). В период с января по июль текущего года 74% чилийского экспорта лития пришлось на карбонат лития, 21% — на сульфат и 5% — на гидроксид.
       Доля сульфата в экспорте увеличилась (по сравнению с 11% в 2025 г.), что сделало его стратегически важным продуктом для китайских перерабатывающих предприятий, отмечается в отчете.
       В Cochilco также добавили, что текущий год на мировом рынке завершится с дефицитом в 79 тыс. т, тогда как в 2027 г. ожидается профицит в размере 42000 т.
       «Благодаря уникальным условиям для испарения и концентрирования, существующим на солончаке Атакама, наше производство демонстрирует стабильную и предсказуемую динамику роста», — заявила Паулина Авила, аналитик рынка горнодобывающей промышленности. 

      За период с 6 по 12 ноября 2026 года сводный индекс цен металлоторговли по черному металлопрокату в Центральном регионе РФ потерял 7,1 пункта (-0,82%).  
      Напомним, что за предыдущий период этот показатель снижался на 5,1 пункта, а периодом ранее - на 11,2 пункта, соответственно .
      При расчете индекса учитываются следующие виды металлопроката: арматура(А3, 35ГС,А500С, 10х11700), балка(Б1, 30х12000), круг(12х11700, A-I (A240), ГОСТ 2590-88), х/к(08пс 1,5х1250х2500), г/к (Ст3..,3х1250х2500) и оцинкованный плоский прокат(0,8пс 0,55х1000х2000, 0,55x1250x2500 ), уголок( Ст3сп, 63х6х9000), швеллер(Ст3сп, 10х11700), а также трубы ВГП( Ст2-3сп/пс-5,40х3,5х8000(10000-11000)) и э/с трубы(Ст3пс/сп,89х3х10000).
       Цены снизились у 7-и учитываемых видов продукции. Более всего -  у швеллера(-4%), а самое слабое изменение  - у плоского х/к проката (-0,11%).
       Наибольший рост цен имел место у плоского оцинкованного проката(+0,34%), а наименьший - у круга(+0,017%).
       Подробная информация о ценах на российском и мировом рынках металлов находится  на сайте www.MetalTorg.Ru в разделах "Индекс цен России", "Мировые цены" и "Новости рынка"    

      Опубликованные 11 ноября данные о запасах на Лондонской бирже металлов (LME) продемонстрировали разнонаправленную динамику по основным металлам: наиболее значительное сокращение было зафиксировано по свинцу, тогда как медь стала единственным из ключевых металлов, по которому наблюдался рост. Запасы свинца уменьшились на 8175 т, тогда как в предыдущем отчете изменений зафиксировано не было.
       Запасы меди увеличились на 3050 т, что стало обратной динамикой по сравнению с предшествующим периодом, когда было отмечено снижение на 775 т. Запасы цинка сократились на 1400 т — показатель, соответствующий предыдущему изменению. Запасы алюминия уменьшились на 125 т, что также совпадает с данными предыдущего отчета.
       Запасы олова снизились на 50 т (против сокращения на 5 т в прошлый раз), а запасы никеля уменьшились на 30 т (в предыдущем отчете изменений не было).